G20醞釀銀行監(jiān)管“雙軌制”

　　全球“系統(tǒng)重要性銀行”將被更嚴(yán)格監(jiān)管

　　嚴(yán)婷

　　為期兩天的二十國(guó)集團(tuán)(G20)首爾峰會(huì)將于本周四開(kāi)幕。據(jù)海外媒體報(bào)道，G20正醞釀不再對(duì)全球范圍內(nèi)的新監(jiān)管制度“一刀切”，而有望實(shí)現(xiàn)全球監(jiān)管“雙軌制”——將具有“系統(tǒng)重要性”的銀行名單在“全球”與“國(guó)內(nèi)”之間一分為二區(qū)別對(duì)待。

　　這一變化至關(guān)重要，意味著被列入“全球”名單的銀行將受到更嚴(yán)格的監(jiān)管審查，并且有義務(wù)持有更多資本，而海外業(yè)務(wù)有限的亞洲多數(shù)大型銀行則有望“豁免”。

　　亞洲大型銀行或能“豁免”

　　據(jù)海外媒體援引聽(tīng)取G20峰會(huì)議程簡(jiǎn)介人士的話稱，各國(guó)領(lǐng)導(dǎo)人和監(jiān)管機(jī)構(gòu)官員已得出結(jié)論：對(duì)銀行倒閉清算規(guī)定一種全球一致的具體方法是一項(xiàng)過(guò)于復(fù)雜的挑戰(zhàn)。不過(guò)，各國(guó)官員們已達(dá)成共識(shí)：全球監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注那些擁有全球業(yè)務(wù)的大型銀行，而剔除那些業(yè)務(wù)重點(diǎn)在國(guó)內(nèi)、不太涉及跨境業(yè)務(wù)的銀行。

　　巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)已于9月12日通過(guò)了備受矚目的加強(qiáng)銀行體系資本要求的改革方案，即巴塞爾協(xié)議Ⅲ。這項(xiàng)全球金融改革的核心成果將提交本周四舉行的G20首爾峰會(huì)審議。

　　巴塞爾委員會(huì)與金融穩(wěn)定局(FSB)此前表示，他們一直在研究一項(xiàng)針對(duì)具有“系統(tǒng)重要性”的銀行綜合方案，可能包括資本附加費(fèi)(Capital Surcharges)、或有資本(Contingent Capital)、保釋債(Bail-in Debt)等。此外，有關(guān)清算制度的相關(guān)工作也將持續(xù)進(jìn)行。

　　讓部分人失望的是，G20可能將推遲決定是否要對(duì)具有“系統(tǒng)重要性”的銀行征收全球資本附加費(fèi)。

　　G20還將把應(yīng)對(duì)金融體系風(fēng)險(xiǎn)的大部分工作留給各國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)。

　　按照這一標(biāo)準(zhǔn)，日本和中國(guó)等國(guó)家許多海外業(yè)務(wù)有限的大型銀行都將獲得豁免，由本國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)以適當(dāng)方式自行監(jiān)督。

　　據(jù)海外媒體援引上述人士的話稱：“這可能對(duì)中國(guó)或日本的銀行有利。這些國(guó)家的許多銀行規(guī)模龐大，但所持本土市場(chǎng)以外的資產(chǎn)卻相對(duì)微不足道。”

　　全球系統(tǒng)重要性銀行名單“曝光”

　　具體而言，G20將對(duì)具有“系統(tǒng)重要性”的銀行列出兩份名單：第一個(gè)名單將包括20家左右具有全球范圍內(nèi)“系統(tǒng)重要性”的銀行，這些銀行若倒閉會(huì)對(duì)國(guó)際金融體系構(gòu)成風(fēng)險(xiǎn)；第二個(gè)名單則按國(guó)別列出對(duì)該國(guó)經(jīng)濟(jì)具有系統(tǒng)重要性的銀行，但這些銀行對(duì)全球構(gòu)成的風(fēng)險(xiǎn)較小。

　　由國(guó)際監(jiān)管機(jī)構(gòu)高級(jí)官員組成、執(zhí)行G20公報(bào)的金融穩(wěn)定委員會(huì)(Financial Stability Board)擬訂這份名單花費(fèi)了一年多時(shí)間。原始名單上的銀行包括美國(guó)的高盛集團(tuán)(Goldman Sachs)、摩根大通(JP Morgan Chase)、摩根士丹利(Morgan Stanley)、美銀美林(Bank of America Merrill Lynch)，以及花旗集團(tuán)(Citigroup)；加拿大皇家銀行(Royal Bank of Canada)；英國(guó)的匯豐銀行(HSBC)、巴克萊銀行(Barclays)、蘇格蘭皇家銀行(Royal Bank of Scotland)、渣打銀行(Standard Chartered)；瑞士的瑞士聯(lián)合銀行(UBS)與瑞士信貸(Credit Suisse)；法國(guó)興業(yè)銀行(SociétéGénérale)與法國(guó)巴黎銀行(BNP Paribas)；西班牙的桑坦德銀行(Santander)與西班牙對(duì)外銀行(BBVA)；日本的瑞穗銀行(Mizuho)、三井住友(Sumitomo Mitsui)、野村證券(Nomura)以及三菱UFJ銀行(Mitsubishi UFJ)；意大利的聯(lián)合信貸銀行(Unicredit)和聯(lián)合商業(yè)銀行(Banca Intesa)，以及德國(guó)的德意志銀行(Deutsche Bank)和荷蘭國(guó)際銀行(ING)。但法律界專家認(rèn)為，日本瑞穗、三井住友以及三菱UFJ可能會(huì)從名單當(dāng)中剔除，監(jiān)管權(quán)仍留給本國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)。