中信建投分析師趙獻(xiàn)兵指出，由于行業(yè)景氣上升，該公司2009全年每股收益有望達(dá)到1.5元。公司業(yè)績(jī)主要集中于第四季度，公司于上半年中標(biāo)較多，并有望于下半年體現(xiàn)效益，給予6個(gè)月目標(biāo)價(jià)20～23.5元。

　　久聯(lián)發(fā)展目標(biāo)價(jià)23.76元

　　久聯(lián)發(fā)展(002037，收盤(pán)價(jià)13.04元)半年報(bào)預(yù)計(jì)2009年1～9月歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)150～180%。長(zhǎng)江證券分析師李興指出，該公司作為國(guó)內(nèi)規(guī)模最大，產(chǎn)品品種最齊全的民爆企業(yè)之一，擁有技術(shù)研發(fā)、規(guī)模生產(chǎn)、銷(xiāo)售、爆破工程與服務(wù)完整的產(chǎn)業(yè)鏈，公司爆破類(lèi)產(chǎn)品的產(chǎn)銷(xiāo)率居國(guó)內(nèi)前列。他指出，我國(guó)4萬(wàn)億投資中，50%以上的投資涉及民爆產(chǎn)品。目前，貴州省貴陽(yáng)—重慶、貴陽(yáng)—昆明、貴陽(yáng)—懷化、貴陽(yáng)—南寧等高速鐵路計(jì)劃相繼出臺(tái)，也在一定程度上提升了公司的業(yè)績(jī)預(yù)期；而未來(lái)10年左右貴州省將實(shí)現(xiàn)縣縣通高速公路為目標(biāo)，2009年新增高速公路通車(chē)?yán)锍?54公里以上，改造國(guó)省干線公路461公里，開(kāi)工建設(shè)通鄉(xiāng)油路3194公里。未來(lái)兩年政府加大基建投資將繼續(xù)利好民爆行業(yè)。

　　自2005年以來(lái)，國(guó)家先后兩次上調(diào)民爆行業(yè)基準(zhǔn)價(jià)，而2008年8月以來(lái)炸藥主要原材料硝銨價(jià)格大幅下跌，公司業(yè)績(jī)有望持續(xù)改善。同時(shí)，根據(jù)國(guó)防科工委制訂發(fā)布的《民用爆破器材行業(yè) “十一五”規(guī)劃綱要》，到2010年底民爆企業(yè)數(shù)量要在2006年的350多家基礎(chǔ)上減少到200以?xún)?nèi)，經(jīng)營(yíng)企業(yè)的數(shù)量進(jìn)一步減少到800至1000家以?xún)?nèi)，優(yōu)勢(shì)企業(yè)市場(chǎng)份額將不斷擴(kuò)大。

　　此外，聯(lián)合證券分析師肖暉指出，重組并購(gòu)將成為國(guó)內(nèi)民爆企業(yè)的發(fā)展方向，雖然久聯(lián)發(fā)展此前重組事項(xiàng)終止，不意味著久聯(lián)并購(gòu)擴(kuò)張的思路停止。他預(yù)測(cè)公司2009、2010、2011年每股收益分別為0.66元、0.74元和0.81元，給予23.76元的目標(biāo)評(píng)級(jí)。

　　　　雙良股份目標(biāo)價(jià)20元

　　雙良股份(600481，收盤(pán)價(jià)15.38元)9月23日晚間發(fā)布業(yè)績(jī)預(yù)告，預(yù)計(jì)2009年前三季度業(yè)績(jī)與2008年同期相比增長(zhǎng)超過(guò)150%，折合EPS(每股收益)約0.43元，其中三季度單季實(shí)現(xiàn)EPS0.2元。安信證券認(rèn)為，該公司業(yè)績(jī)大幅增長(zhǎng)主要原因是公司募集資金投資項(xiàng)目空冷器產(chǎn)能的逐步釋放，以及受?chē)?guó)家節(jié)能減排政策影響；同時(shí)，相比于去年三季度金融危機(jī)對(duì)公司化工業(yè)務(wù)的影響，今年以來(lái)公司苯乙烯、苯胺業(yè)務(wù)一直保持穩(wěn)定的盈利。

　　值得注意的是，聯(lián)合國(guó)歷史上規(guī)模最大的氣候變化峰會(huì)9月22日在紐約聯(lián)合國(guó)總部召開(kāi)，中國(guó)國(guó)家主席胡錦濤在出席大會(huì)時(shí)的講話表明，中國(guó)將以前所未有的積極姿態(tài)參與到全球減排事業(yè)當(dāng)中。雙良股份無(wú)論化工業(yè)務(wù)還是機(jī)械業(yè)務(wù)均圍繞節(jié)能、節(jié)水展開(kāi)，其中化工業(yè)務(wù)致力于建筑節(jié)能，機(jī)械業(yè)務(wù)的余熱利用溴冷機(jī)致力于工業(yè)節(jié)能，空冷器業(yè)務(wù)致力于工業(yè)節(jié)水，未來(lái)將要開(kāi)展的海水淡化業(yè)務(wù)則立足于水資源。雙良股份的這種戰(zhàn)略布局必將為公司未來(lái)帶來(lái)巨大的發(fā)展空間。

　　安信證券預(yù)計(jì)，在不考慮公司海水淡化等項(xiàng)目效益的前提下，預(yù)計(jì)公司2009、2010、2011三年的每股收益分別為0.63元、0.8元、0.93元，按照2010年25倍市盈率，給予12個(gè)月目標(biāo)價(jià)至20元。(肖艷)