臨近年底，央行在百日內(nèi)連續(xù)5次降息，中央出臺了一系列的救市政策。這些舉措在刺激國內(nèi)經(jīng)濟的同時，也給在華的外資銀行和外資投行帶來了影響，促使它們進行一定的戰(zhàn)略調(diào)整。

　　自2007年房地產(chǎn)、宏觀經(jīng)濟雙調(diào)控以來，當中資銀行執(zhí)行銀根緊縮的貨幣政策，無法加快零售業(yè)務(wù)步伐時，外資銀行房貸業(yè)務(wù)卻由于監(jiān)管寬松而迅速搶灘。但隨著日前央行公布放貸新政，允許首套住房貸款最低二成首付、7折利率優(yōu)惠，中、外資銀行的競爭態(tài)勢在10月份卻發(fā)生了徹底的反轉(zhuǎn)。

　　如今，距離央行發(fā)布房貸新政已經(jīng)2個月有余，中資銀行已普遍執(zhí)行新政，但外資銀行受限于資金成本，房貸新政集體難產(chǎn)。

　　由此帶來的，是外資銀行在華房貸業(yè)務(wù)有史以來的最為嚴峻的考驗。“在增量房貸業(yè)務(wù)上，我們已經(jīng)不可能指望在利率上與中資銀行競爭了，現(xiàn)在最重要的是保住存量客戶。”花旗銀行北京分行的房屋按揭部馮明(化名)表示。

　　　新增業(yè)務(wù)擱淺

　　“客戶滿懷希望地打電話來詢問房貸業(yè)務(wù)，結(jié)果只能遺憾地被告知或者8.5折利率，或者等待。”馮明已經(jīng)接了很多這樣的電話，連他也不知道還要這樣回復多久。“最新的房貸政策，還在等待總行審批，不知道什么時候會下來，但肯定不會是7折利率優(yōu)惠。”

　　根據(jù)馮明的介紹，在中資銀行推出7折利率優(yōu)惠后，花旗銀行的房貸客戶已經(jīng)開始被分流。一部分去了中資銀行，還有一部分選擇稍作等待，只有少數(shù)更加在意品牌的客戶選擇繼續(xù)在花旗按揭。

　　但是，馮明也明白市場是現(xiàn)實的。“我也希望總行能盡快出來一個能在成本與市場之間折中的方案，畢竟市場是不會一直等下去的。客戶更加認同的是同等實際優(yōu)惠上的品牌服務(wù)。”

　　而根據(jù)記者在匯豐、東亞等銀行的采訪發(fā)現(xiàn)，同花旗一樣，絕大多數(shù)外資銀行房貸最優(yōu)惠利率只能打8.5折，并且都存在著不同程度的潛在客戶分流、新增房貸業(yè)務(wù)驟減的現(xiàn)象。

　　房貸新政難產(chǎn)的背后，則是外資銀行資金成本與市場拓展之間的踟躕。

　　而在2007年上半年才獲資格成立內(nèi)地法人銀行并開展人民幣業(yè)務(wù)的外資銀行，由于成立時間較短，營業(yè)網(wǎng)點少，人民幣存款規(guī)模小，資金成本一直相對較高。

　　“金融危機以來，外資銀行的低成本活期存款規(guī)模已經(jīng)于10月、11月連續(xù)兩個月下降，如果拆借成本更高，很難在低利率的承受能力上與中資銀行抗衡。”中央財經(jīng)大學中國銀行(601988,股吧)業(yè)研究中心主任郭田勇分析。

　　但在房貸業(yè)務(wù)普遍難產(chǎn)的情況下，也有勇于吃螃蟹的外資銀行。近日公布了房貸新規(guī)的渣打銀行，成為首家披露房貸細則的外資銀行。渣打銀行負責人表示，房貸細則只是針對上海和北京兩地推行，對于第一套自住型普通住房，貸款額度最高可為房價的8成，貸款利率最多下浮20%；非普通住房的貸款利率則最多下浮18%。對于第二套房的貸款業(yè)務(wù)，渣打銀行還將嚴格執(zhí)行現(xiàn)有的標準。

　　與此同時，匯豐銀行北京分行按揭部門相關(guān)人士向記者透露，盡管目前房貸客戶仍按照8.5折利率標準執(zhí)行，但首次置業(yè)的客戶也有可能獲得7折利率優(yōu)惠。“面積必須低于140平方米；容積率不得超過1.2；同房屋價格低于同區(qū)域同套型交易均價。只有達到這些要求才有可能得到7折利率優(yōu)惠。”

　　但在業(yè)內(nèi)人士看來，渣打、匯豐銀行的舉措，更多的僅是在商業(yè)利益考慮下的一種表態(tài)。“渣打的8折優(yōu)惠與中資銀行的7折相比仍然處于不利競爭地位，而匯豐銀行7折優(yōu)惠過高的門檻也屏蔽了更多的客戶資源。”郭田勇表示。

　　　　力保存量客戶

　　無法推行新房貸利率所帶來的不僅僅是新增客戶的流失，還有存量客戶可能流失的危險。

　　而誠如馮明所述，在知曉短期內(nèi)新增房貸業(yè)務(wù)幾乎停滯的局勢后，更多的外資銀行把工作重點放在了防止存量客戶的流失上。

　　每年的年關(guān)，都是房貸搬家的火爆時節(jié)。而2008年整體的樓市交易低迷，則加劇了銀行間的市場競爭。記者從安家世行、鏈家等房屋代理中介處了解到，隨著首套房貸、二套房貸的政策放松，越來越多的中資銀行開始利用新政優(yōu)惠，通過“轉(zhuǎn)按揭”來相互挖墻腳。

　　這對于無法享受新政優(yōu)惠的外資銀行存量客戶無疑是一個巨大的誘惑。留給外資銀行的這場保衛(wèi)戰(zhàn)并不輕松。

　　“好在23號又降息了，我們下個月就會執(zhí)行最新的基準利率，這樣在減小客戶還貸壓力的同時，也能減緩一部分客戶轉(zhuǎn)走或提前還貸的沖動。”馮明表示。

　　而在匯豐銀行，上述人士表示，為了保住存量客戶，將會最大限度地發(fā)揮品牌的綜合服務(wù)功能。“我們會更加完善提前還貸流程、房貸險等環(huán)節(jié)，如果客戶因工作變動等原因需要出售房屋，銀行也將會在出售交易過程中提供全程服務(wù)。”

　　除此之外，保衛(wèi)戰(zhàn)的重頭戲——房貸新政，也依然被期待。“希望明年前兩個月能盡快出來，盡管不是最低，但也能緩和目前的瓶頸。”馮明表示。但對于花旗有可能采取的利率優(yōu)惠幅度，馮明表示不好推測。

　　但郭田勇表示，外資銀行要想打好保衛(wèi)戰(zhàn)，最終結(jié)果則可能是逐步降到與中資銀行相同的利率優(yōu)惠水平——7折。“市場講究的是同等優(yōu)惠下的品牌選擇，單純的品牌增值服務(wù)很難贏得市場。”(張曉赫)